Select Water Solutions fija el precio de una oferta ampliada de bonos sénior por 900 millones de dólares

Select Water Solutions, Inc. (NYSE:WTTR) anunció que su subsidiaria operativa fijó el precio de una oferta ampliada de 900 millones de dólares en bonos sénior no garantizados. La venta de deuda se incrementó desde un objetivo inicial de 800 millones de dólares. Los bonos devengan una tasa de interés anual del 7,625 %, vencen el 1 de noviembre de 2034 y se fijaron a la par.

La empresa prevé utilizar los fondos netos de la oferta junto con el efectivo disponible para financiar una parte de su compra en efectivo de Pilot Water Solutions LLC. Los fondos también se destinarán a saldar íntegramente su línea de préstamo a plazo, cancelar las obligaciones pendientes en virtud de su línea de crédito revolvente, cubrir los gastos de la transacción y respaldar las necesidades generales de capital de trabajo.

Se espera que la transacción se cierre el 21 de octubre de 2026, sujeta a las condiciones de cierre habituales. Si la adquisición de Pilot Water Solutions LLC no se cierra antes del 1 de marzo de 2027, o si el acuerdo de la operación se rescinde antes, la empresa estará obligada a rescatar todos los bonos emitidos excepto 450 millones de dólares al 100 % de su precio de emisión más los intereses devengados. Las acciones de clase A de Select Water Solutions, Inc. cotizaron a la baja un 2,69 % hasta los 18,83 dólares hoy tras el anuncio.