ماكجرو هيل تكمل إعادة التمويل بطرح سندات بقيمة 400 مليون دولار وقرض لأجل بقيمة 930 مليون دولار

أنهت شركة ماكجرو هيل (McGraw Hill, Inc.) المدرجة في بورصة نيويورك بالرمز (NYSE:MH) سلسلة من معاملات إعادة التمويل المصممة لتمديد آجال استحقاق ديونها وزيادة مرونتها المالية. وكجزء من عملية إعادة الهيكلة، أصدرت الشركة التابعة لها، ماكجرو هيل للتعليم (McGraw-Hill Education, Inc.)، سندات مضمونة ممتازة بقيمة 400 مليون دولار بفائدة قدرها 8.000% وتستحق في عام 2033. بالإضافة إلى ذلك، أغلقت الشركة تسهيل قرض لأجل مضمون ممتاز بقيمة 930 مليون دولار.

واستخدمت دار النشر التعليمي العائدات من هذه المعاملات للاسترداد الكامل لسنداتها المضمونة القائمة بنسبة 5.750% والمستحقة في عام 2028، ولإعادة تمويل تسهيل القرض لأجل الحالي. كما مددت ماكجرو هيل أجل استحقاق تسهيلات الائتمان المتجدد للتدفقات النقدية والإقراض المدعوم بالأصول إلى أكتوبر 2031، مع زيادة قدرة تسهيل التدفقات النقدية إلى 150 مليون دولار وخفض سعر الفائدة عليه. وتأتي هذه الخطوات في أعقاب سداد مسبق للديون بقيمة 50 مليون دولار تم في 1 أكتوبر 2026، بهدف تعزيز الميزانية العمومية.

وبالنظر إلى المستقبل، تركز الشركة على مواصلة خفض إجمالي ديونها. وسيرغب المستثمرون في مراقبة ما إذا كانت ماكجرو هيل قادرة بنجاح على الحفاظ على نسبة الرافعة المالية المستهدفة البالغة 2.0 إلى 2.5 ضعف صافي الدين إلى الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA)، مدعومة بالترقيات الأخيرة من وكالات التصنيف الائتماني وتحسن ظروف السوق.