Les fonds communs value de Hotchkis & Wiley affichent de solides rendements pluriannuels et des frais réduits

Trois fonds communs de placement axés sur la valeur et gérés par Hotchkis & Wiley Capital Management — le Small Cap Value Fund (HWSAX), le HW Opportunities Fund (HOMPX) et le Mid-Cap Value Fund (HWMAX) — ont fait preuve d'une performance constante sur plusieurs années. Chaque portefeuille bénéficie de la meilleure notation fondamentale de sa catégorie, soutenue par de solides gains annualisés sur trois et cinq ans, des seuils d'investissement initial inférieurs à 5 000 $ et des ratios de dépenses inférieurs aux moyennes de la catégorie. Lors des récentes séances boursières, l'ETF Hotchkis & Wiley Mid-Cap Value Fund (NASDAQ:HWMV) a progressé de 1,00 % pour atteindre 25,07 $.

Hotchkis & Wiley s'appuie sur l'analyse fondamentale pour repérer les actions et les titres de créance sous-évalués. Les investissements en actions se concentrent sur des entreprises s'échangeant avec une décote par rapport à leur valeur intrinsèque, tandis que les allocations en obligations privilégient l'évaluation des actifs, la qualité de crédit et la gestion des risques afin de limiter les pertes liées aux défauts. La société intègre également des critères de gouvernance d'entreprise et d'environnement dans sa recherche fondamentale. Parmi ces stratégies, le HW Opportunities affiche un ratio de dépenses de 0,22 % avec des rendements annualisés sur 3 et 5 ans de 15,1 % et 11,8 %. Le fonds Small Cap Value a dégagé un rendement annualisé de 13,5 % sur trois ans, tandis que le fonds Mid-Cap Value a généré 14,3 % sur la même période.

Les investisseurs qui suivent les stratégies de valeur voudront observer l'évolution de la dynamique du marché, les réajustements des positions des fonds et la conduite de la direction sur les différents segments de capitalisation boursière. Les résultats futurs dépendront de la capacité des gestionnaires à orienter efficacement ces stratégies dans un contexte macroéconomique en évolution.