Cipher Digital fija el precio de una oferta de bonos convertibles por 850 millones de dólares

Cipher Digital Inc. (CIFR) ha fijado el precio de una oferta privada de 850 millones de dólares en bonos sénior convertibles de cupón cero con vencimiento en noviembre de 2032. Los compradores iniciales en la transacción reciben una opción de 13 días para comprar hasta 150 millones de dólares adicionales en bonos. En paralelo con la emisión de deuda, la empresa prevé canjear aproximadamente 165,9 millones de dólares de sus bonos al 1,75% con vencimiento en 2030 por aproximadamente 40,7 millones de acciones ordinarias mediante transacciones negociadas.

Los nuevos bonos con vencimiento en 2032 conllevan una tasa de conversión inicial equivalente a 15,31 dólares por acción, lo que representa una prima del 35% sobre el precio de cierre de las acciones del 13 de octubre de 11,34 dólares. Cipher calcula que los ingresos netos de la oferta alcanzarán aproximadamente 835,1 millones de dólares, o 982,5 millones de dólares si los compradores iniciales ejercen plenamente su opción. Se prevé que los fondos se destinen a capital de Barber Lake, infraestructura de computación de alto rendimiento, desarrollo de proyectos y transacciones de opciones de compra limitadas (capped calls).

Los inversores estarán atentos a la finalización del canje de deuda y al posible ejercicio de la opción de sobreadjudicación. Las acciones de Cipher Digital Inc. bajaron un 12,77% hasta los 11,34 dólares tras el anuncio.