ペンスキー・オートモーティブ、163億ドルの買収取引で非公開化へ

ペンスキー・オートモーティブ・グループ（NYSE:PAG）は、負債を含めて約163億ドルと評価される取引において非公開化することに合意しました。買収条件に基づき、ペンスキー・コーポレーションと三井物産株式会社は、現在保有していないすべての発行済株式を1株あたり212ドルの現金で購入します。この提示価格は、前日の終値に対して8.84%のプレミアムとなります。取引が完了すると、ペンスキー・コーポレーションが約64%、三井物産が残りの36%の株式を保有することになります。

この取引は、主要株主間の25年にわたる提携関係を深めると同時に、一般投資家にプレミアム付きの即時現金価値を提供します。社外取締役で構成される特別委員会は、非公開化が上場企業にとどまるよりも少数株主にとって優れた価値をもたらすと結論付けた後、買収を全会一致で推奨しました。これとは別に、同社は四半期現金配当を1.4%増額して1株あたり1.46ドルとし、11月13日時点の株主に対し12月1日に支払うと発表しました。

この買収は、規制当局の承認ならびに議決権保有株式の過半数および非関連株主の過半数による承認を条件として、2027年第1四半期に完了する見込みです。買収には資金調達の条件は付されておらず、同社は取引完了まで配当の支払いを継続する計画です。また、従来の決算説明会（電話会議）は開催されませんが、株主は10月28日の第3四半期決算発表に注目する必要があります。