City Therapeutics fixe le prix de son IPO surdimensionnée de 200 millions de dollars à 18 dollars par action

City Therapeutics, Inc. (CTY) a fixé le prix d'une offre publique initiale élargie de 11 111 111 actions à 18 dollars par action, levant environ 200 millions de dollars en produits bruts. La société de biotechnologie au stade clinique prévoit que ses actions ordinaires commenceront à être négociées sur le Nasdaq Global Market sous le symbole CTY le 16 oct. 2026. L'offre devrait être clôturée le 19 oct. 2026, sous réserve des conditions de clôture habituelles. Goldman Sachs, Jefferies et Stifel agissent en tant que teneurs de livre associés.

Cette opération élargie souligne l'intérêt des investisseurs pour les débuts boursiers de la société et fournit le capital nécessaire pour faire progresser son portefeuille d'interférence ARN (ARNi) au stade clinique. L'obtention d'environ 200 millions de dollars prolonge la visibilité financière de la société pour ses programmes de recherche clinique sans historique de cotation publique préalable. Les garants disposent également d'une option de 30 jours pour acheter jusqu'à 1,67 million d'actions supplémentaires, ce qui pourrait générer des produits bruts supplémentaires et contribuer à stabiliser le cours sur le marché secondaire.

Les investisseurs surveilleront la dynamique de négociation du premier jour et la volatilité initiale au fur et à mesure de la formation du prix sur le marché. Au-delà de la réaction initiale du marché, les principaux points d'attention incluent l'exercice potentiel de l'option de surallocation des garants et les futures mises à jour des données cliniques concernant les programmes du portefeuille ARNi financés par l'offre.