9月インフレ率の高止まりで利回りが上昇、株価は下落

水曜日の日中取引で、予想を上回る9月のインフレデータ発表を受けて、米国の主要株価指数は下落しました。ガソリン価格の月間7.1%の上昇が主因となり、総合消費者物価指数（CPI）は前年同月比3.7%上昇し、コアインフレ率は2.6%となりました。ハイテク株比率の高いナスダック100指数は1.0%下落して30,265、S&P 500指数は0.7%下落して7,751、ラッセル2000指数は1.3%下落しました。一方、ユナイテッドヘルス・グループ（UNH）やアムジェン（AMGN）などのヘルスケア株が上昇し、下落幅を一部相殺しました。

予想を上回るインフレ率の発表を受けて米国債利回りが急上昇し、米ドルが買われたことで、借入コストの高止まりへの懸念が強まりました。2年債利回りは14ベースポイント上昇して4.93%となり、10年債利回りは10ベースポイント上昇して5.31%に達しました。ハイテクや金利感応度の高いセクターが下げを主導し、エヌビディア（NVDA）やメタ・プラットフォームズ（META）が、AIインフラ企業やフィンテック関連企業とともに下落しました。半導体株は7営業日連続の下落となりました。

投資家は中央銀行の次回決定を前に、今後発表される経済指標を注視しています。先物市場では、連邦準備制度理事会（FRB）が10月28日の会合で利上げを行う確率を45%と試算しています。市場参加者は、今後のインフレデータが根強い物価圧力を裏付けるか、あるいは月間の物価上昇を一時的なものとする当局の政策発言を支持するかを見極めようとしています。