StubHub amplía sus préstamos a plazo hasta 2033 y reduce sus costes de endeudamiento

StubHub Holdings, Inc. (NYSE:STUB) ha aplazado las fechas de vencimiento de sus líneas de préstamo a plazo B (Term Loan B) de 975 millones de dólares estadounidenses y 300 millones de euros hasta octubre de 2033. Como parte de la refinanciación, la empresa redujo su diferencial de tipos de interés en 25 puntos básicos en ambos tramos, fijando el precio del préstamo en dólares estadounidenses en SOFR más 450 puntos básicos y el del préstamo en euros en EURIBOR más 475 puntos básicos. Además, se amplió hasta octubre de 2031 el vencimiento de una parte de su línea de crédito renovable.

La transacción reequilibra la exposición de la deuda en divisas de la empresa al trasladar 171 millones de dólares a dólares estadounidenses y reducir la deuda en euros en 152 millones de euros. La reducción de los diferenciales de interés disminuye los costes globales de endeudamiento y beneficia de inmediato al flujo de caja, mientras que la ampliación de los vencimientos en tres años y medio reduce los riesgos de refinanciación a corto plazo.

Los inversores estarán atentos para ver si la reducción de los costes por intereses mejora el flujo de caja libre y las previsiones financieras. Este movimiento sigue a una estrategia más amplia de reducción de deuda en la que StubHub reembolsó 1100 millones de dólares en deuda durante los últimos 12 meses, lo que le valió una mejora en su calificación crediticia a B2 por parte de Moody's.