米インフレ加速でFRB利上げ観測が強まり金と銀が下落

予想を上回る米インフレデータを受けて連邦準備制度理事会（FRB）が追加利上げを行うとの観測が強まり、水曜日の貴金属市場は大幅安となりました。中心月である10月限の金先物は1.6%安の1オンス＝4,084.80ドルで取引を終え、銀は6.1%安の1オンス＝55.55ドルに急落しました。金（OANDA:XAUUSD）は1.35%安の4,105ドルで取引され、iShares MSCI Global Gold Miners ETF（NASDAQ:RING）は4.51%下落しました。

この売り注文の波は9月の消費者物価指数（CPI）発表に続くもので、前月比0.6%上昇、前年同月比3.7%上昇となり、アナリスト予想の3.6%を上回りました。予想より強い数字を受けて米ドル指数は0.5%上昇し、10年物国債利回りも上昇したため、海外投資家にとってドル建て商品が割高となりました。今月末のFRBによる利上げに対する市場の予想は、発表前の22%から42%へ上昇し、12月の利上げ確率は93%と織り込まれています。

投資家は現在、エネルギーコストと根強い物価圧力が今後の金融政策決定にどのように影響するかを注視しています。中東での緊迫した紛争に関連する原油価格の上昇はインフレを長期化させるリスクがありますが、金に対する長期的な需要は中央銀行による購入や米政府債務をめぐる懸念から引き続き支援される可能性があります。