Valley National Bancorp busca la adquisición de Bluevine y Providence Financial

Valley National Bancorp (VLY) está avanzando en sus planes para adquirir la plataforma digital de banca empresarial Bluevine Inc. y Providence Financial Corporation, con sede en Chicago. Se espera que ambas transacciones en acciones y efectivo se cierren a principios de 2027, sujetas a aprobaciones regulatorias y de los accionistas. Bluevine aportará aproximadamente 2.100 millones de dólares en depósitos principales y 175.000 clientes activos de pequeñas empresas, mientras que Providence sumará 14 sucursales minoristas de servicio completo, 1.350 millones de dólares en depósitos y 800 millones de dólares en activos bajo gestión de patrimonio.

Los acuerdos están diseñados para fortalecer la franquicia de depósitos de Valley National Bancorp y reducir sus costos generales de financiamiento. El costo total de depósitos del banco se situó en el 2,28% al final del segundo trimestre de 2026, mientras que Bluevine y Providence aportan costos de depósitos más bajos del 1,44% y 1,49%, respectivamente. En conjunto, se prevé que las adquisiciones impulsen las ganancias por acción de 2028 en más de un 8% por parte de Bluevine y un 2% por parte de Providence, respaldadas por un ahorro anual estimado de costos antes de impuestos de 60 millones de dólares en conjunto.

Los inversores estarán atentos a los riesgos de ejecución y a las posibles presiones a corto plazo sobre la rentabilidad. La transacción de Bluevine implica una dilución estimada del 5% en el valor contable tangible con un período de recuperación de tres años, junto con una posible pérdida de clientes durante la migración de depósitos y desafíos de integración tecnológica. Valley National Bancorp espera que su ratio de capital de nivel 1 ordinario (common equity Tier 1) se mantenga por encima del 10,3% al cierre de las transacciones, proporcionando un colchón mientras trabaja para completar las integraciones.